“富不過(guò)三代”是套在中國(guó)人頭上的一道魔咒，時(shí)代浪潮變幻莫測(cè)，以及傳承中可能出現(xiàn)的婚變、爭(zhēng)產(chǎn)、揮霍等諸多風(fēng)險(xiǎn)，如何實(shí)現(xiàn)財(cái)富代際傳承，成為國(guó)內(nèi)接近退休的創(chuàng)一代們迫在眉睫的問(wèn)題。

近年，國(guó)外洛克菲勒家族、羅斯柴爾德家族等眾多家族企業(yè)，通過(guò)家族信托屹立近二百年的事跡傳播開(kāi)來(lái)，同時(shí)國(guó)內(nèi)各大信托公司、銀行、第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)紛紛推出家族信托服務(wù)，使國(guó)內(nèi)企業(yè)家通過(guò)家族信托傳承財(cái)富成為潮流。

對(duì)于高凈值人士而言，財(cái)富積累到一定程度，他們更看重的是如何將財(cái)富平穩(wěn)安全地傳承下去、福蔭后代。設(shè)立家族信托成為他們傳承財(cái)富，隔離風(fēng)險(xiǎn)的重要工具。

平穩(wěn)交接企業(yè)——龍光地產(chǎn)

2013年，龍光地產(chǎn)就利用家族信托順利完成了企業(yè)的代際交接。董事長(zhǎng)紀(jì)海鵬通過(guò)多家公司和家族信托，將龍光地產(chǎn)85%的股份轉(zhuǎn)移給其女兒紀(jì)凱婷，同時(shí)聲明全權(quán)委托紀(jì)海鵬管理這部分股權(quán)。實(shí)現(xiàn)了在完成財(cái)富傳承的同時(shí)，創(chuàng)一代仍可對(duì)企業(yè)進(jìn)行有效控制，降低了新掌門上臺(tái)的不確定性，確保了新老兩代的平穩(wěn)過(guò)度。

啟示：

企業(yè)繼承人突然上位，往往會(huì)因資歷、閱歷太淺而焦頭爛額，若老掌門退而不休，又不利于繼承人展開(kāi)工作。利用家族信托將企業(yè)所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)分開(kāi)，既可以保證繼承人的權(quán)威，又有利于繼承人和企業(yè)在老掌門的護(hù)航下取得成長(zhǎng)。同時(shí)，以信托方式持有股份，發(fā)生在自然人個(gè)體身上的情況可能不大影響到公司整體的上市計(jì)劃；一直到公司上市結(jié)束，股份都會(huì)一直由信托公司持有，這樣的方式充分維持了公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性。

隔離婚姻風(fēng)險(xiǎn)——龍湖地產(chǎn)

2012年，龍湖地產(chǎn)主席曝出離婚，人們一度以為這場(chǎng)婚變將使企業(yè)陷入股權(quán)爭(zhēng)奪，從而走向末路。結(jié)果龍湖地產(chǎn)卻依靠著家族信托，輕描淡寫(xiě)地化解了此次婚變對(duì)上市公司的巨大震動(dòng)。原來(lái)龍湖地產(chǎn)并非由主席及其前夫直接控股，而是通過(guò)他們分別設(shè)立的家族信托來(lái)控制。而家族信托為獨(dú)立資產(chǎn)，在離婚時(shí)不視為夫妻共有，不需要分割。故此事不涉及股權(quán)變動(dòng)，亦對(duì)公司運(yùn)營(yíng)沒(méi)有影響。

啟示：

家族信托作為信托財(cái)產(chǎn)，獨(dú)立于委托人和受益人而存在。它在名義上不是委托人或受益人的財(cái)產(chǎn)，在運(yùn)作上也不受委托人或受益人的直接干預(yù)，這種獨(dú)立性就使得信托財(cái)產(chǎn)不受委托人或受益人的債權(quán)人追及，也不受委托人其他財(cái)產(chǎn)變動(dòng)的影響，實(shí)現(xiàn)財(cái)產(chǎn)隔離功能。對(duì)夫妻而言，就算未簽署婚前財(cái)產(chǎn)協(xié)議，也不會(huì)因婚變而被分割財(cái)產(chǎn)。另外家族信托中的合法財(cái)產(chǎn)還可以隔離破產(chǎn)債權(quán)、避免債務(wù)追索，避免遺產(chǎn)分割和遺產(chǎn)稅。

財(cái)富傳承范本——李嘉誠(chéng)

眾所周知，李嘉誠(chéng)利用家族信托完成了數(shù)千億港元家產(chǎn)的劃分，堪稱為家族財(cái)富傳承的范本。李嘉誠(chéng)首先將私人財(cái)產(chǎn)逐步轉(zhuǎn)入家族信托基金，將財(cái)產(chǎn)授予兩個(gè)全權(quán)信托和一個(gè)房產(chǎn)信托，并成立一間控股公司作為整個(gè)家族信托控股架構(gòu)基礎(chǔ)。再分別以這兩個(gè)全權(quán)信托作為出托人，成立子信托機(jī)構(gòu)，子信托機(jī)構(gòu)分別持有兩個(gè)母信托所沒(méi)有的房產(chǎn)信托若干物業(yè)。子信托和房產(chǎn)信托全部已發(fā)行股份由控股公司擁有，而控股公司的全部已發(fā)行股本由李嘉誠(chéng)、李澤鉅及李澤楷各自擁有1/3。此外，長(zhǎng)子李澤鉅將接掌長(zhǎng)和系上市王國(guó)，旗下上市公司包括長(zhǎng)和、長(zhǎng)實(shí)地產(chǎn)、長(zhǎng)江基建以及電能實(shí)業(yè)及系內(nèi)的產(chǎn)業(yè)信托等。次子則將獲得現(xiàn)金支持，以發(fā)展新事業(yè)。

李嘉誠(chéng)分家的思路很清晰：

1、通過(guò)家族信托將龐大資產(chǎn)掌握在父子三人手中，確保家族企業(yè)的完整性及合理避稅；

2、把家族企業(yè)的金融資本和實(shí)業(yè)資本分配給不同傳承人格的兩個(gè)兒子，避免兄弟相爭(zhēng)，也有利于家族的多元化發(fā)展；

3、實(shí)際上是運(yùn)用資源配置的手段，把家族企業(yè)傳承過(guò)程中經(jīng)常會(huì)發(fā)生的矛盾、爭(zhēng)執(zhí)甚至官司，在尚未演變?yōu)椴豢墒帐暗臎_突前妥善解決，完成和平分家。

啟示：

大家可以看到身邊有許多創(chuàng)一代，都是和李嘉誠(chéng)一樣有多個(gè)子女，他們?cè)趥鞒袝r(shí)最頭疼的不外乎這三大問(wèn)題：

1、資產(chǎn)類別五花八門，如何確保分配公平，不致親人反目？

2、子女中有人并不適合經(jīng)營(yíng)自己的事業(yè)，該如何安排？

3、企業(yè)是自己一輩子的心血，怎樣保存家族企業(yè)的完整性？

這時(shí)就可以學(xué)習(xí)李嘉誠(chéng)利用家族信托達(dá)到“一箭三雕”：通過(guò)家族信托傳承財(cái)富時(shí)，后代只享有收益權(quán)，不能分割所有權(quán)。這首先保證了家族財(cái)富的完整性，其次通過(guò)家族信托制定的規(guī)則分配收益，更易實(shí)現(xiàn)公平，最后在保證分配公平后，家族信托可以為子女擅長(zhǎng)的事業(yè)保駕護(hù)航。

家族信托，財(cái)富傳承的重要工具

全球富豪財(cái)富的來(lái)源各有不同，財(cái)富傳承的途徑也不盡相同。在平安銀行私人銀行發(fā)布的《平安·中國(guó)家族企業(yè)傳承案例典集》一書(shū)中，介紹了包括勁霸男裝、匹克集團(tuán)、美心集團(tuán)、龍光地產(chǎn)、龍湖地產(chǎn)等多家中國(guó)家族企業(yè)的傳承案例。在眾多的傳承途徑中，家族信托得到許多企業(yè)家的青睞。在國(guó)內(nèi)，隨著高凈值人群的傳承理念和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的成熟，家族信托備受關(guān)注。

在這一領(lǐng)域中，平安家族信致力于為高凈值人士打破“富不過(guò)三代”的魔咒，為其守護(hù)財(cái)富，隔離風(fēng)險(xiǎn)。作為國(guó)內(nèi)家族信托行業(yè)的開(kāi)創(chuàng)者，平安信托有著深厚的經(jīng)驗(yàn)積累，從2012年設(shè)立國(guó)內(nèi)首單家族信托開(kāi)始，累積了2000個(gè)案例供客戶選擇，這些經(jīng)驗(yàn)是不可復(fù)制的優(yōu)勢(shì)，也會(huì)大大提升家族信托設(shè)計(jì)效率；科技方面，借助平安集團(tuán)500億投入累計(jì)的科技優(yōu)勢(shì)，用智能化降低成本、提升效率；資產(chǎn)配置能力方面，平安家族信托背靠平安集團(tuán)，擁有豐富的產(chǎn)品線，可根據(jù)客戶的風(fēng)險(xiǎn)偏好，提供全球的資產(chǎn)配置和產(chǎn)品選擇；同時(shí)，背靠平安集團(tuán)的生態(tài)圈，平安信托擁有“1+N”的服務(wù)體系，能為客戶提供綜合的金融服務(wù)。  

目前，平安家族信托已形成業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的業(yè)務(wù)體系，旗下包括鴻睿、鴻晟、鴻圖、鴻福四大系列，滿足高凈值客戶傳承規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)隔離、資產(chǎn)管理、回報(bào)社會(huì)的多種需求，為其帶來(lái)更豐富的資產(chǎn)配置選擇，幫助高凈值客戶輕松實(shí)現(xiàn)財(cái)富保障和增值。

如果您想了解家族信托的詳情，也可以登陸平安財(cái)富寶的家族信托專區(qū)查看（查看路徑：平安財(cái)富寶APP-產(chǎn)品-家族信托）。